Reinvertir dividendos (DRIP) o cobrarlos en efectivo
Cuando un fondo paga un dividendo, puedes cobrarlo en efectivo o hacer que compre más acciones automáticamente. Esa opción automática es un plan de reinversión de dividendos, o DRIP por sus siglas en inglés. Con los años, la decisión hace una gran diferencia.
Puntos clave
- Reinvertir convierte los dividendos en más acciones, que pagan sus propios dividendos.
- En un ejemplo simple de 30 años, $10,000 crecen a cerca de $174,500 reinvirtiendo, contra cerca de $104,500 en total cobrando los dividendos.
- En una cuenta de corretaje regular, los dividendos reinvertidos tributan en el año en que se pagan.
Cómo funciona un DRIP
Digamos que tienes un fondo que rinde 3% en dividendos. Cada trimestre paga un dividendo. Con un DRIP, tu corredor usa ese dinero para comprar más del mismo fondo, normalmente con fracciones de acción y sin comisión en la mayoría de los corredores. El próximo trimestre tienes un poco más, así que el dividendo es un poco mayor. Eso es el crecimiento compuesto trabajando a través de los dividendos.
La diferencia en 30 años
Toma $10,000 en un fondo con un rendimiento de 3% en dividendos y un aumento de precio de 7% al año, para un rendimiento total de 10%. Sin contar impuestos:
| Después de 30 años | Reinvertir (DRIP) | Cobrar en efectivo |
|---|---|---|
| Valor de tus acciones | $174,500 | $76,100 |
| Dividendos cobrados en efectivo | $0 | $28,300 |
| Total | $174,500 | $104,500 |
Cobrar no está mal; recibiste $28,300 para gastar en el camino. Pero reinvertir te dejó cerca de $70,000 más, porque cada dividendo siguió comprando acciones que pagaban sus propios dividendos. Un fondo de mayor rendimiento como SCHD, que rinde cerca de 3.2%, muestra la diferencia más que uno de menor rendimiento como QQQM.
Impuestos sobre dividendos reinvertidos
- Cuenta de corretaje regular: los dividendos tributan el año en que se pagan, aunque un DRIP los reinvierta. Tu corredor los informa en el Formulario 1099-DIV. Cada reinversión también es una compra nueva con su propia base, lo que reduce tu ganancia tributable cuando vendes.
- Dividendos cualificados de la mayoría de los fondos de acciones de EE. UU., si los mantienes el tiempo suficiente, tributan a 0%, 15% o 20% según tu ingreso. Los demás tributan como ingreso ordinario.
- 401(k), IRA o IRA Roth: no hay impuesto anual sobre los dividendos. La reinversión ocurre dentro de la cuenta, y los impuestos dependen del tipo de cuenta cuando retiras.
Cuándo tiene sentido cobrar en efectivo
- Estás retirado y los dividendos son parte de tu ingreso.
- Quieres rebalancear. Enviar los dividendos a efectivo te deja comprar la parte de tu cartera que esté baja, en vez de más del mismo fondo.
- Estás creando un colchón de efectivo o ahorrando para una meta cercana.
Para la mayoría de las personas que todavía trabajan y ahorran a largo plazo, reinvertir es la opción sencilla por defecto.
Fuentes
Solo para fines educativos, no es asesoría financiera, contributiva ni legal. Las reglas y los límites cambian; verifica las fuentes y consulta a un profesional licenciado sobre tu situación.